VOLATILITAS KURS RUPIAH PER US DOLLAR DAN DAMPAKNYA TERHADAP VOLATILITAS PREMI RESIKO PASAR SAHAM DI BEJ: PERIODE 1997-2000

Suwardyono, Eko Walujo (2000) VOLATILITAS KURS RUPIAH PER US DOLLAR DAN DAMPAKNYA TERHADAP VOLATILITAS PREMI RESIKO PASAR SAHAM DI BEJ: PERIODE 1997-2000. Other. Fakultas Bisnis dan Ekonomika, Universitas Surabaya. (Submitted)

Preview	PDF Suwardyono_Volatilitas kurs rupiah_Abstract.pdf Download (35kB) | Preview
	PDF Suwardyono_Volatilitas kurs rupiah.pdf - Submitted Version Restricted to Registered users only Download (3MB) | Request a copy
Preview	PDF Suwardyono_Volatilitas kurs rupiah_Reference.pdf Download (99kB) | Preview

Abstract

Penelitian ini merupakan studi hubungan kausalitas yang bertujuan untuk menganalisis perilaku volatilitas kurs Rupiah per US Dollar dan dampaknya terhadap volatilitas premi risiko pasar saham di Bursa Efek Jakarta selama periode analisis 1997-2000. Perilaku volatilitas diukur berdasarkan conditional variance of disturbance error, a2(u7), yang didapatkan dari penggunaa model asli Autoregressive Distributed Lag Model (ADML) dengan penerapan kaidah model Generalized Autoregressive Conditionally Heteroscedasticity, GARCH (p,q). Hasil penelitian ini menunjukkan terdapatnya masalah fundamental bagi penggunaan model asli (ADLM) yang didasarkan atas metode OLS (CLS) serta ditemukannya koefisien yang tidak stabil dari berbagai periode sample. Penggunaan model GARCH (p,q) pada penelitian ini dapat menjadi wacana alternatif bagi pemerhati kasus pasar uang (valuta asing) dan pasar modal di Indonesia. Melalui model GARCH dapat diestimasi volatilitas Kurs Rupiah per US Dollar dan dampaknya terhadap Premi Risiko Pasar Saham di BEJ untuk periode 1997-2000.

Item Type:	Monograph (Other)
Uncontrolled Keywords:	Volatilitas, Kurs Rupiah per USD, Premi Risiko Pasar Saham, GARCH (p,q) Model.
Subjects:	H Social Sciences > HG Finance
Divisions:	Faculty of Business and Economic > Department of Management
Depositing User:	Karyono
Date Deposited:	22 Mar 2012 01:25
Last Modified:	13 Apr 2012 06:14
URI:	http://repository.ubaya.ac.id/id/eprint/247

Actions (login required)

View Item